1inch 限价单协议正式发布

1inch Network 今日正式发布一个独特且创新解决方案 —— “1inch 限价单协议”。

该协议将取代 1inch dApp 中 0x 协议的传统解决方案,为用户提供更高效、更灵活的限价单 Swap 机会。

限价单功能可以让用户以特定的价格购买或出售加密货币资产。限价单功能在 1inch dApp 中已经有一段时间了,不过一直到最近,该功能仍然是基于 0x 协议。现在,这个底层协议已经被效率更高的“ 1inch 限价单协议”所取代。

1inch 限价单协议将在以太坊、币安智能链和 Polygon,以及未来将连接到 1inch Network 的所有其他链上使用。目前支持的加密货币标准是:

  • ERC20 / BEP20
  • ERC721
  • ERC1155
  • 其他加密货币标准可以通过外部扩展来支持

与包括 0x 在内的传统协议不同,1inch 限价单协议不收取协议费。此外,1inch 限价单协议的 Gas 效率更高。例如,下一个简单的订单预计花费 90K 的 Gas 费用,而一个询盘订单(RFQ)则预计花费 70K 的 Gas 费用。

新协议的推出将会直接惠及用户。订单的可见度与被执行的机会大大增加,同时执行时间也将会缩短。对于小额限价订单而言,用户可以明显感到费用的部分大大降低。以前,一个用户如果下了一个相对较小的订单,将不得不等待相当长的时间,直到价格变化。现在,这样的交易将会更快更高效。

1inch 限价单协议提供了无可比拟的灵活性,主要表现在两个主要特征上 —— “动态价格”和“条件性执行”。动态价格功能允许在单独的智能合约上,基于用户认为的任何相关属性,如需求和供应、预言机(Oracles)或其他任何因素,实现自定义价格功能。条件性执行可以让用户能够指定任意条件来执行他们的订单,以最大限度地提高交易收益。

此外,1inch 限价订单协议可以实现询价(RFQ)—— 为做市商优化特定数量的加密货币交易订单。由于 1inch 限价订单协议具有极高的灵活性,其功能可转化为许多易于实施的特定案例,可以很容易地实现止损和跟踪止损订单。

此外,1inch 限价单协议还可以广泛支持更多功能。

受益于动态定价功能,该协议可以用于拍卖活动。例如,Maker DAO 的清算 2.0 模块基于拍卖模式,用户可以使用 1inch 限价单协议参与 Maker DAO 的拍卖。

同样,在该协议的基础上,可以构建复杂且定制的做市工具。例如,这种工具将有助于在与同一种货币挂钩的一对资产上产生收益,例如 USDC 和 DAI,它们都与美元挂钩。

​​1inch 限价单协议支持大量实用场景。1inch 正在招募有兴趣在协议上构建特定解决方案的开发者,开发者可以向 1inch 基金会申请资助。

与此同时,安全始终是重中之重,1inch 限价单协议已经通过多个第三方的彻底审核。

晚报:FBI已没收Darkside钱包中的虚拟货币

行情分析

BTC日内横盘整理,关注下方32000支撑情况

根据火币全球站数据显示,BTC日内在32800一线横盘整理,下午短时放量下跌,最低至32144.00USDT,但很快得到支撑并反弹,随后继续缩量横盘。四小时级别来看,日内K线持续位于EMA 5、EMA 10以及EMA 20均线下方,三条均线下行趋势陡峭。下午短时回归布林带下轨上方,布林带仍呈开口状态,价格仍存在一定承压。日线级别来看,BTC迎来五连阴。晚间持续关注成交量的变化情况以及上方33800的突破情况和下方32100的支撑情况。

根据火币全球站数据显示,ETH 日内走势与BTC基本一致,日内在2500一线持续横盘,短时下探至2428.81USDT,成交量相对萎靡。四小时级别来看,k线持续位于三条均线下方,EMA 5下行趋势陡峭,短时回归布林带下轨上方,布林带开口继续放大,市场仍存在下行压力。日线级别来看,ETH迎来二连阳后的首阴,跌幅相对较大。晚间持续关注成交量的变化情况以及上方2590的突破情况和下方2430的支撑情况。

合约方面,火币合约大数据显示,BTC合约持仓量小幅下降,合约成交量小幅上升,合约市场相对活跃。交割合约基差小幅下降。

ETH合约持仓量相对稳定,合约成交量小幅下降,合约市场相对活跃。交割合约基差小幅下降。

据火币研习社数据监控显示,今日DeFi总锁仓量(TVL)相对稳定达到了822.4亿美元,真实锁仓量相对稳定,达到了61.93亿美元。其中,Curve涨幅较大,达到了12.76%。今日Defi总交易量小幅上升,达到了40.5亿美元。其中,PancakeSwap涨幅较大,达到了31.05%。

市场前沿

【Aave在Polygon上总锁仓量超过34亿美元】

据DeBank数据显示,Aave在Polygon上总锁仓量超过34亿美元,锁仓量TOP5的协议分别为Aave(34亿美元)、QuickSwap(9.88亿美元)、SushiSwap(9.49亿美元)、Curve(7.93亿美元)、Dfyn(2.02亿美元)。

【Ripple首席技术官David Schwartz宣布推出XRP分类账(XRPL)的联合侧链】

官方消息,Ripple首席技术官David Schwartz宣布推出XRP分类账(XRPL)的联合侧链(Federated Sidechains),将使开发人员能够实现新的功能,例如与XRP和XRPL无缝互操作的本地智能合约,同时还允许XRPL维护其现有的“精简高效”功能集。联合侧链允许进行实验和专业化,任何人都可以选择运行XRPL的侧链。开发人员可以在侧链开启DeFi功能和智能合约等新用例,成功的功能甚至可以移植到XRPL主网。 联合侧链的愿景是每个侧链都将作为自己的区块链运行,有自己的分类账和交易,就像XRP分类账一样。使它们成为侧链的是联合系统,它允许XRP和发行的代币从一个链移动到另一个链。联合侧链可以使用XRP作为它们的主要资产。在这种情况下,人们可以使用联合系统将XRP从XRPL移动到侧链。

【FBI已没收Darkside钱包中的虚拟货币】

据美国联邦调查局官方推特,美国联邦调查局(FBI)副局长Abbate表示,通过执法部门,受害者的资金从钱包中被没收,这阻止了 DarkSide 使用这些资金。 此前消息,FBI从去年开始就在调查俄罗斯的黑客组织“Darkside”,发现有90多家公司受到此黑客组织的影响。 此外,发现了一个用于向受害者收取赎金的虚拟货币钱包。

【比特币锚定币总发行量首次突破25万枚创历史新高】

据DeBank最新数据显示,比特币锚定币总发行量首次突破25万枚创历史新高,当前为251042枚。比特币锚定币是发行在非比特币网络上的价格锚定于原生比特币的一类特殊代币,目前按照发行量排名前三的比特币锚定币分别是:WBTC(187,610枚,锁仓量6,321,800,219美元)、HBTC(37,906枚,锁仓量1,277,313,089美元)、renBTC(10,321枚,锁仓量347,782,992美元)。

【欧美执法人员联合行动缴获超过4800万美元的现金和加密货币】

欧洲刑警组织(Europol)、美国联邦调查局(FBI)、瑞典和荷兰的官员周二详细介绍了提供了全球窃听行动欧洲部分的细节。欧洲刑警组织副执行主任jean – philippe Lecouffe表示,来自16个国家的执法人员总共逮捕了800多名嫌疑人,缴获了超过4800万美元的现金和加密货币。

【88mph称白帽在其三个池中发现严重漏洞现已暂停,其他池不受影响】

6月8日,DeFi固定利率生成协议88mph发推称,智能合约漏洞赏金平台Immunefi上的白帽Ashiq在其CRV:RENWBTC、CRV:STETH和yaLink池中发现了一个严重漏洞,目前团队暂停了这些受影响的池子。资金是安全的。其他池不受影响,将继续正常运行。88mph将在接下来的72个小时内发布完整报告供用户认领回资金。

政策相关

【美SEC前主席:协调的监管方法将赋予加密行业创新能力】

美国证券交易委员会(SEC)前主席Jay Clayton和前财政部副部长Brent McIntosh评论美国现有的加密监管机构称,过度制定规则可能会扼杀创新。此外,两人还表示,建立在现有知识基础上的快速、协调的监管方法将赋予行业创新能力,并确保美国金融体系在资本形成、信贷提供和维持稳定方面继续发挥领导作用。

【巴拿马议员:将向议会提交议案,以接纳比特币和加密货币】

据外媒报道,巴拿马的一位政治家在推特上表示他打算提议该国立法以接受比特币和加密货币。巴拿马议员Gabriel Silva表示,“巴拿马不能掉队,如果我们想成为真正的技术和创业中心,我们必须支持加密货币。我们将准备一份提案给议会。”此前萨尔瓦多宣称要做第一个接受比特币的主权国家,这导致其他国家纷纷有官员表示支持这个新的数字化、去中心化世界。

【香港金管局与人行就数字人民币合作】

香港金管局公布“金融科技2025”策略,提出金管局会深入研究,为香港在发行批发及零售层面央行数码货币,加强准备。金管局亦会继续与中国人民银行合作,就数字人民币(e-CNY)在香港进行技术测试,为本港和内地居民提供便捷的跨境支付服务。

【丹麦将针对加密交易修改税法以打击加密逃税行为】

在发现三分之二使用比特币和其他加密货币进行的本地交易没有适当征税后,丹麦正在打击加密交易商。丹麦税务部门周二表示,丹麦现有的税法已有大约一个世纪的历史,并不是为了应对加密货币资产带来的挑战而设计的。丹麦将首先界定加密货币给税务当局带来的具体挑战,然后决定在立法中做出哪些修改。丹麦税务部长Morten Bodskov表示,此举的目的是“提高警惕,确保我们的规则是最新的,并限制错误和欺诈行为”。

2020.09现货交易流动性报告 | TokenInsight

要点总结

在交易领域,流动性属于稀缺资源。对此,TokenInsight对数据进行进一步挖掘,综合了Orderbook数据,再结合Orderbook的数据分布形态以及逐笔成交的数据分布形态,综合开发出了流动性得分。

我们希望通过流动性得分客观反映任意交易所任意交易对以及交易所本身的流动性情况,帮助市场甄别虚假与真实,去伪存真。







风险提示
防范各类金融平台打着“区块链”和“虚拟货币”等旗号的非法集资活动,TokenInsight将严格遵守国家法律和监管规定,坚决抵制利用区块链进行非法集资、网络传销、1C0及各种变种、传播不良信息等各类违法行为。

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Sushi——DeFi 中被严重低估的协议?

为什么Sushi被认为是DeFi中最被低估的协议之一呢?它有哪些新功能,例如BentoBox、Kashi和Miso?Sushi在不同区块链和扩展解决方案上的推出方法是什么?您将在本文中找到这些问题的答案。

让我们从一些背景开始。

Sushi于2020年8月在DeFi夏季推出,这是DeFi的第一个主要增长时期。由于其推出的性质,该项目很快获得了大量的关注。

Sushi(当时称为 SushiSwap)旨在通过分叉与Uniswap直接竞争,并鼓励流动性提供者将其流动性转移到一个新的平台,这一过程被称为“吸血鬼攻击”。

Sushi 

近一年后,Sushi艰难的推出似乎已成为遥远的过去,该协议背后的团队一直致力于提供新的、有趣的功能并构建Sushi生态系统。 

除了Sushi的主要功能(用于交换资产的去中心化交易所)之外,该协议还提供了越来越多的其他产品:其他项目的流动性引导功能——Onsen;借贷平台——Kashi;新协议的启动平台——Miso。

当协议部署到不同的区块链和可扩展的解决方案时,Sushi团队采用了一种非常开放的方法。 

他们没有试图预测哪个环境将是最主要的环境并获得最大的价值,而是将协议部署到所有流行的和即将到来的环境中,并由市场来决定。

除了以太坊主网之外,Sushi已经部署到Polygon、xDai、BSC、Fantom和Moonbeam,并即将在Arbitrum上发布——以太坊Layer 2扩展解决方案。

另一个有趣的举动是收购了sushi.com域名,这将使该项目更加引人注目。

现在,让我们逐一深入了解Sushi的每一个功能。

AMM 

自动做市商(AMM)是Sushi的主要功能,它允许用户以去中心化和无许可的方式交换其资产。

Sushi的AMM是Uniswap V2的一个分支,因此这两者的工作方式完全相同。

目前,Sushi是以太坊上第二大AMM,拥有约16%的市场份额。Uniswap仍然是无可争议的领导者,占据了AMM市场总量的54%左右。

Sushi的每日交易量(衡量AMM最重要的指标之一)一直在稳步增长,从2020年底的约2.5亿美元增长到2021年的5亿美元以上,其中有几天的交易额远超过10亿美元。

另一个衡量指标(协议中锁定的总价值)也从2020年底的10亿美元左右增长到高达55亿美元,并且在最近的市场低迷之后,目前的价值约为35亿美元。

Uniswap V2和Sushi之间的一个主要区别是后者启用了利润分红机制,这有利于SUSHI代币持有者。Sushi启用了费用转换,将LP的交易费用降低到0.25%,同时将剩余的0.05%分配给SUSHI代币持有者,而不是像Uniswap那样将0.3%的交易费用交给流动性提供者。 

这将我们直接带到SushiBar。 

SushiBar

为了从利润分红中受益,SUSHI持有者必须将他们的SUSHI代币抵押在SushiBar智能合约中,并获得xSUSHI,之后可以兑换为原来的SUSHI,以及来自交易费用的额外SUSHI代币。 

对于每一个通过Sushi进行交换的区块链,0.05%的交换费用作为SUSHI按比例分配给用户在SushiBar中的份额。 

xSUSHI代币是完全可组合的,并在Sushi治理中保持投票权。xSUSHI代币也可以添加到xSUSHI/ETH流动性池中,用户可以从xSUSHI本身的堆叠收益以及来自资金池的额外奖励中获益。

SushiBar的收益率取决于通过Sushi AMM的交易量,最近的年利率约为10%,日收益高达40%。 

由于这种利润分红机制,SUSHI代币本质上是DeFi领域中最具生产力的资产之一。与许多其他主要由投机驱动的代币相比,SUSHI代币应该更好地代表Sushi协议的实际价值。 

Sushi的另一个功能也与SUSHI代币有关——Onsen。

收益农耕和Onsen

Onsen是一种流动性激励系统,通过提供SUSHI代币形式的额外奖励来加速新项目。

选择在Onsen上的项目会获得一定的SUSHI代币分配,以激励为其代币提供流动性供应。这意味着项目本身不必通过流动性挖矿来分配自己的代币,它们仍然可以从激励流动性中受益。这对于经常难以引导流动性的新项目非常有用,尤其是当他们不想一开始就发行大量自己的代币时。

Onsen也有利于整个Sushi生态系统,因为Onsen启用的流动性池的交易费用分配给xSUSHI持有者。 

Onsen的特色项目是根据其质量和产品的需求来选择。一些项目仅在一定时间内出现,而其他项目可以无限期地保留在Onsen列表上,前提是项目的质量和对其代币的需求仍然很高。

除了Onsen之外,Sushi还为流行和成熟的代币提供永久的收益农耕机会。这些机会也适用于其他层面,例如,Sushi最近在Polygon上启动了一个流动性挖矿计划,为流动性提供者提供了高收益。

又到了Sushi的另一个功能——BentoBox。 

BentoBox

BentoBox是一种特殊的智能合约,充当某些代币的保险库。这个保险库基本上是一个资金池,可以由Sushi生态系统中支持Bento的应用程序使用。 

将资金存入BentoBox保险库的用户可以从其代币获得额外收益。保险库可以通过多种方式产生收益,例如,允许其他参与者获得快速借贷,并支付一小笔费用,这些费用将返还给向保险库提供流动性的用户,或通过借贷借出保险库中的资产。

这种结构也非常省gas费,因为在同一个保险库上运行的不同应用程序不需要像没有BentoBox架构时那样经历那么多的步骤。

目前,第一个也是唯一一个支持Bento应用程序是借贷平台Kashi,但该团队正致力于在未来为BentoBox带来更多的应用程序。

这是进入Kashi的一个很好的转折点。 

Kashi

Kashi在日语中意为“借贷”,这是Sushi的第一个由BentoBox提供支持的借贷和保证金交易解决方案。Kashi允许任何人创建定制的、节省gas的借贷市场。

与Aave或Compound等其他流行的DeFi代币市场相比,Kashi将每个市场都隔离开来。这意味着用户可以为高风险资产创建市场,而不会对其他市场产生影响。

拥有借入资产的能力也开启了做空资产的可能性。这对那些相信资产会贬值但也允许对冲的投机者来说是有用的,这非常方便,例如,当收益农耕产生风险资产时。

例如,假设启动了一个新代币。

有人可以在Kashi上为新代币创建一个货币市场,允许任何人提供选定代币的抵押品,比如ETH,并借用新代币。做空者现在可以借入新的代币,并立即以ETH出售。如果新代币的价格相对于ETH下跌,做空者可以在未来以较低的价格回购新代币,并以新代币偿还贷款。

主要的警告是,为了创建一个新代币的货币市场,必须有一个可靠的价格预言机。Kashi允许用户在创建新市场时选择价格预言机。目前,只能使用Chainlink上提供的价格反馈,从而限制了可能创建的新市场的数量。然而,Sushi团队正致力于添加他们自己的TWAP价格预言机,以扩展可用的价格反馈的集合。

在现有代币市场中添加一项新的风险资产将威胁到整个协议的偿付能力。这是因为如果这样的代币被用作抵押品,并经历了价格的急剧下跌,这可能会使许多账户的抵押不足,并允许出现一系列的清算。另一方面,如果借入这样的代币并且价格迅速倍增,这也会产生一个问题,因为借入的资产价值高于抵押品,使账户再次抵押不足。

Miso

我们在这篇文章中介绍的最后一个Sushi特色是Miso。

Miso是一个代币发行平台。它有助于在Sushi上推出新的代币。 

Miso专注于为推出新代币的项目创建者以及有兴趣寻找和支持这些项目的人们提供良好的体验。

对于项目创建者而言,Miso提供了一组智能合约,使创建新代币的过程变得更容易。最重要的是,它还允许项目吸引比他们自己能够接触到的更多的初始受众。

对项目支持者而言,他们可以放心,代币和围绕代币的基础设施是使用经过审计和经过实战考验的合约创建的。他们还可以轻松发现新项目并参与可靠的代币发行。

Miso显然是整个Sushi生态系统的另一个重要元素。

总结

随着去中心化交易所交易量的稳步增长,SUSHI持有者的利润分红机制,区块链的数量不断增加,推出的可扩展解决方案不断扩大,以及生态系统中新增的新功能,Sushi看起来像是最强大的DeFi项目之一。 

这就是为什么DeFi社区中的许多人认为Sushi被低估的原因,尤其是与其他去中心化交易所相比时。很难确切地说明为什么会这样,但这可能是因为Sushi最初是Uniswap的一个分叉,并且在推出过程遇到了一些困难。

尽管如此,Sushi显然是最值得关注的DeFi协议之一,随着团队寻求新的区块链和扩展解决方案,BentoBox和其他Sushi生态系统将添加新的元素,这将是一件有趣的事情。

其中之一是前面提到的Arbitrum——以太坊Layer 2基于Optimistic Rollup的扩展解决方案,看起来像是Sushi即将推出的下一个地方。 

那么,您对Sushi有什么看法呢?

行情分析:6月13日短暂反弹下再次走出回调,后续方向如何看待?

币圈新鲜事

6月13日热点提要:

1. 英伟达首席执行官:以太坊将变得相当有价值。

2. Kevin O’Leary:比特币最终可能会压倒股市。 

3. 世界经济论坛:加密货币可以实现全球金融包容性。

4. 比特币矿业委员会将于6月17日举行会议,讨论比特币挖矿等内容。 

5. 突尼斯经济部长:将修改法律,不能因为突尼斯年轻人购买比特币而将其关进监狱。

学姐寄语

今日大盘也是再一次的走出下行趋势轨迹,当下行情再一次的破下方支撑点位,而后在底部出现了短暂的止跌迹象,当前行情处于布林带下轨震荡。从各个币种指标来看当前有望二次持续下探的趋势,这里大家依旧需提前预防,昨日紧随学姐多头策略的小伙伴们照常是吃到肉,恭喜跟上的小伙伴啦。本日思路则继续以高空低多为主,仓位严格把控即可。

炒币炒的是心态,有好心态才能走的更远,才能在股市中永久地生存下去。这是一个博弈的游戏,对锻炼自信心很有帮助,散户要想在这个市场赚钱,首先还是要有自己一套成熟的投资逻辑。这个逻辑应该是被历史验证的,不然从长远来看只能亏钱,有了逻辑还要坚持严格的按照自己的逻辑进行投资。无知、贪婪、恐惧,赌气,这是人性的情绪。炒币也是人性的情绪不断自我斗争的过程。

今日行情等待价格企稳后在选择介入,高抛低吸为主战略,前期保持观望。

主流币行情

BTC

昨日至今比特币再一次的走出冲高回落行情,围绕在34000-36200这个区间持续盘旋。布林带在昨日多次试探性打开上行通道,但始终没能打开,当前多头力量较弱,早间K线在布林带中轨处横盘,目前再次抵达中轨下方,重新受到压制。MACD长时间粘合在0轴下方,没能突破至上方,徘徊许久将预示有大行情到来,从技术面来看,四小时线KDJ向下发散,布林轨有向下开口趋势,MACD红色能量柱放量并没有放完。综合来看今日整体比特币思路以高空低多为主。下方支撑看32000一线,上方压力看38000一线。

现货:现持有40000以下的现货,长线继续持有保持不动。

区间建议:

价格突破站稳35000附近多,目标看35500-36000-37000附近。

价格跌破34800附近空,目标看34500-34000-33500-33000附近。

上下止损点位设置在300点左右即可

以上内容均为个人观点,仅供参考!市场行情瞬息万变,文章有一定的滞后性,具体以实盘走势为主!

ETH

以太昨日早间在跌至底部2256一线后,开始了反弹收复失地,一路持续攀升至2453一线附近,多头强势放量区间已超过200美刀以上。昨日学姐多头目标点位依旧完美实现,恭喜跟上的小伙伴们!当前行情震荡下行趋势明显,已下探至2321美刀附近,一大早就阴跌100点左右,空头量能仍旧如此强势。今日周日,收周线,关键时间点的多空判断至关重要,昨日阳十字收线,留了分歧,开盘出现小幅反弹,价格短时间回归2400,而后未能企稳则又开始了持续下探攻势,技术面来看,4小时MACD底背离短时间会出现上攻趋势,MACD快慢线金叉,能量柱开始释放,破位2350有望测试2500一线高点压制。下方支撑关注2200一线,上方压力位暂且关注2500一线。

现货:现持有2000以下的现货,长线继续持有保持不动。

区间建议:

价格突破2350附近多,目标看2380-2400-2450-2500附近。

价格跌破2320附近空,目标看2300-2280-2250-2200附近。

上下止损点位设置在20点左右即可

以上内容均为个人观点,仅供参考!市场行情瞬息万变,文章有一定的滞后性,具体以实盘走势为主!

BCH

本日太子在昨日出现攀升走势后,随之进入了回调局面,今日最低跌至558美刀附近,多日以来空头量能持续发力,不断跌破下方各个支撑点位,对比与多头来说是非常缺乏力度的,昨日学姐多头目标点位也是再一次的全部完美实现,恭喜跟上的小伙伴啦。当下从四小时线来看行情走出震荡下行局面,MACD当前进入死叉形态,多头方面目前没有明显动向凸显,需进一步观察,如若当前价格再次放量跌破55一线,则本日将会再次向下跌破。如若突破565上方则会开始出现拉升局面。下方支撑看500一线,上方压力暂看600一线。

现货:现持有600以下的现货,长线继续持有保持不动。

区间建议:

价格突破565附近多,目标575-590-610附近。

价格跌破555附近空,目标看540-520-500附近。

上下止损点位设置在15点左右即可

以上内容均为个人观点,仅供参考!市场行情瞬息万变,文章有一定的滞后性,具体以实盘走势为主!

EOS

今日柚子走势照常紧随大盘持续下行,最低下探至4.65一线附近,今日空头量能上也是再一次的爆发出来!昨日照常紧随学籍学姐多头策略的小伙伴们,依旧完美实现这里不多讲。当前行情处于四小时线布林带下轨处震荡,当下行情有望再次向下跌破的迹象,则本日行情依旧以高空低多为主,提前注意好阴跌趋势到来即可。如若价格企稳当前价格4.7一线,行情将会开启强势反弹攻略,如若未能企稳当前价格则会再次走出阴跌局面。下方支撑暂看4.3一线,上方压力位看暂看5.2一线。

现货:5美刀买入的继续做长期持有不变,再次进场等待通知。

区间建议:

价格突破4.71附近多,目标看4.8-5-5.2附近。

价格跌破4.63附近空,目标看4.55-4.3附近。

以上内容均为个人观点,仅供参考!市场行情瞬息万变,文章有一定的滞后性,具体以实盘走势为主!

以上仅代表个人投资建议,不做交易指导。

币市有风险,投资需谨慎!

一种新型密码货币,和文明一样古老

字数:2333

作者:Paul d’Aoust

译者:李意 & Frau Yang & 江南

翻译机构:DAOSquare

过去几年,关于加密货币和分布式账本的新闻层出不穷。从最开始比特币作为一种不受中央机构管控的“数字黄金”而声名鹊起,再到近十年来新项目如以太坊、Ripple和IOTA等的迅速崛起,我们可以看到科技界对加密技术的需求还远远未被满足。

但与任何一个炒作周期一样,这些亮点最终会黯然失色。忠实的加密迷们继续信仰,但其他人都开始厌倦了。那么,为什么我还是选择现在这个时机去谈论一种“新型”加密货币呢?

仅仅六个月,我们所认识的旧日世界就消失了,一个陌生的新世界取而代之。COVID-19的肆虐动摇了社会经济体系,并以经济衰退、系统性不公、生态退化、连锁制度失灵和政治混乱等形式暴露了其脆弱性以及功能失调。伴随着越来越多声音的出现,我相信我们设计货币的方式和它们塑造我们经济的方式造成或加速了上述许多问题的出现。

加密货币的倡导者是这股思想潮流中的鼓手,但他们不是唯一的声音,当然也不是最早的。去中心化的数字黄金是一个有趣的观点,但我认为这只是对当前破碎的货币体系的一个小小调整。(这也会产生新的问题。)

请继续往下阅读,你会看到一个完全不同的,但非常古老的赚钱方法。

好吧,告诉我关于“相互信用”的事。

还没到呢!首先,我想揭开人类过去几千年的历史。我保证不会花很长时间。

部落礼物经济到全球资本主义市场,世界各国人民走了许多不同的道路,但最受欢迎的说法有以下两种。

l 故事一:从礼物到实物交易货再到金属货币

像亚当·斯密这样的经济学家给我们描述一个标准故事:随着我们文明程度的提高,我们开始以物易物来交换我们所需要的商品。

当爱丽丝拥有鸡蛋和想要柴火,但鲍勃想要鸡蛋和拥有毯子时,这种方法并不总是有效。因此,我们转向用被人们普遍需要的东西来调节我们的交易——比如,最初是谷物,最后是金属块。各种服务如雨后春笋般出现——像谷仓、银行,提供给你储存财富的服务,并收取一定的费用。

但硬通货本身也有问题。首先,你只能花你实际拥有的钱。因此,我们放弃使用硬通货,转向“承诺”——即债务形式。银行再次介入以协调这些承诺,向卖方提供即时资金,向买方提供贷款(含利息)。现在每个人都能得到更多的钱,这导致了19世纪和20世纪的经济繁荣。

现在,在21世纪,银行是货币管理的主导者,能够对货币数量、货币发行以及价格这些问题做出最重要的决定。一些人说这是个好主意(主要是银行),也有其他人说,这绝对是个烂摊子。

故事二:从礼物到承诺,然后是金属货币

像大卫·格雷伯这样的人类学家们说,故事1完全颠倒了。他们声称,随着社会的发展,人类使用借据,而不是种子、贝壳和白银作为他们的第一货币。换言之,如果鲍勃想要鸡蛋,但还没有柴火,他会客气地向爱丽丝要鸡蛋,并承诺会找到一棵树,把它砍倒了再还给她。

后来,钱作为一种偿还债务的方式出现了,而这些债务不能通过结算借据来偿还。也许债务只是象征性的(比如给教会交的什一税和嫁妆),或者因为双方距离太远(比如国际贸易)。这种形式的钱特别受国家和国家支持的宗教欢迎,他们用它来支付项目和战争费用,然后期望在以后以税收和贡品的形式收回。直到后来,人们才认为它也是一个通用的交换单位。

从那时起,这个故事与标准故事之后的演变一样了;金属慢慢被银行发行的信贷所取代。见上文:混乱。

我们现在在哪里

我不够聪明,不知道哪一个故事最真实。我有一种感觉,没有一个专家亲历过5000年前的场景,所以他们也不知道。但让我觉得有趣的是,他们在以下几点上意见一致:

  • 礼品经济对小团体来说,效果很好。
  • 随着团体规模的扩大和信任网络的日益淡薄,我们开始创造货币来代替关系。
  • 信用/债务/借据在一个经济体中都扮演着重要的角色,无论使用的是其他的什么货币。
  • 货币往往作为工具被用于集中权力,把财富集中在越来越少的人手中。

好吧,现在我们能谈谈你们的相互信用吗?

行!

让我们回到农夫爱丽丝和织布工鲍勃身上。你会记得爱丽丝给了鲍勃一些鸡蛋,因为他答应以后会送木柴。他们一起解决了需求匹配的问题,他们不再需要等到双方都有了对方想要的东西。

但假设鲍勃不是砍柴的人。这种情况下爱丽丝不太确定她想给鲍勃任何鸡蛋。不是说她不信任他,她只是觉得她永远也见不到那柴火。

鲍勃的邻居查理加入到场景中了。他是个伐木工人,冬天经常在户外活动。我们已经知道鲍勃做的毛毯很棒。查理也知道这一点并且已经注意到一个迷人的红色毛毯。我想你可以看到这一切的发展,鲍勃可以利用他的社会关系来保证他的承诺。现在爱丽丝对这笔交易更有信心了。鲍勃仍然信守诺言,查理给鲍勃一些柴火,换了一条漂亮的新毯子,爱丽丝得到了她的柴火。今年冬天大家都很暖和,吃得很饱。

这很好,但是有点限制。为什么鲍勃一定要在中间?他可以答应给爱丽丝一条毯子,她可以用这个诺言和查理换些柴火,查理可以自己兑现鲍勃的诺言。货物单向流动,承诺向另一方向流动,直到债务得到解决。

如果你愿意,你可以把这些承诺写在一张纸上。这使得每个人都能更容易地跟踪它们。你可以通过把它们的值与某种参考单位联系起来,使它们更加通用。现在你不必担心一条毯子值多少个鸡蛋,你只需按一般单位定价。忽然间,这些承诺开始变得很像……钱。Bob dollars,如果你愿意给这些承诺命名的话。(还有 Alice dollars 和 Charlie dollars)现在我们正朝着创造通用货币的方向前进。

但奇怪的是:既然这些承诺是可以交易的,那么说鲍勃对爱丽丝负有义务就没有多大意义了。他对整个经济负有责任。我们可以放弃像“债务人”和“债权人”这样谈论个人关系的术语。这消除了鲍勃陷入对爱丽丝的债务束缚的危险。此外,它还将违约承诺的成本分摊到整个经济体,而不是迫使爱丽丝承担所有风险。

这是相互信任的基础。在一个典型的现实例子中,每个人都有自己的账本来记录所有做出的承诺和收到的承诺,而不是传阅纸面承诺。它真的只是大规模的多人复式记账。当鲍勃给爱丽丝一个承诺时,他在他的账本上记为负数,而她在她的帐上记为正数。当鲍勃的承诺被抹去时,他的承诺就被抹去了。

因为每做出一个承诺都会有一个相匹配的承诺被收到。所以所有参与者分类账上的净货币供应量始终为零。然而,流通货币供应量等于所有未兑现的承诺。

但是等等,信用是好事吗?这不正是银行凭空创造资金的方式吗?

算是一种方式吧。

我仍在努力理解银行是如何运作的——我想我并不是唯一一个想弄明白的人。这太复杂了,也可能是故意这么复杂的。我所能理解的是,当银行发放贷款时,新的货币进入流通,当这些贷款被偿还时,流通货币就消失了。而且,就像相互信用一样,它是通过各种分类账上的一系列借贷记录发生的。

在我看来,这是最大的不同。在银行主导的信贷体系下,银行在创造和分配货币方面拥有了巨大的权力。而在相互信用的情况下,整个经济都会参与进来。每一笔交易都是双方达成的协议,无论是创造、兑现或销毁货币。

另一个不同之处是,银行放贷是有息的,我从来没有见过一个共同的信贷体系会这样做。利息似乎制造了一个财富流失的恶性循环,导致借贷者借更多的钱或从其他地方提取财富,以支付所借资金的租金。最好能摆脱这种状况。

如果设计得好,相互信用可以帮助货币供应量与经济相匹配。当商品和服务交换时,它会“呼吸”,随着承诺的产生和结算而扩张和收缩。当鲍勃把毯子给查理时,钱就消失了,没有到期利息,没有失控的通货膨胀或通货紧缩。货币不再是一种东西,它只是一种交换媒介,一种衡量对我们真正有意义的东西的流动的方式。

当我们说我们想要更多的钱时,也许我们真正的意思是我们感到压力很大,我们希望我们能够更好地照顾自己,甚至可以沉溺于一些美好的东西。钱不是重点,财富才是关键。

这安全吗?我认识一些人,他们的承诺不值得合作。

你可能是对的;如果人们到处做出他们无法兑现的承诺,这可能会导致像通货膨胀这样的后果——承诺太多却没有足够的实际价值来支持它。你可能会得到一堆债权,却没几个可以兑现。

可以通过很多方法设计出一种货币来阻止吃白食的行为,其中信用限额是最受欢迎的。我们将在后面的文章中讨论这些和其他重要的设计选择。

那么,这东西有用吗?有人真的这么做吗?

当然!在各个地方有很多相互信任的好例子。

  • 1980年代,迈克尔·林顿(Michael Linton)创立了LETS,当时他所在小镇的主要雇主倒闭了。这或许是社区互助信用的原始范例,也是世界上许多其他例子的典范。LETSystems通常使用联邦货币作为单位。人们倾向于在没有足够的“真”钱来周转的时候设立这些机构。
  • Timebanks 与 LETSystems 的哲学思想一脉相承,但将人们的时间作为一个单位。这个想法是由 Teruko Mizushima 在1973年发明的,并由 Edgar S Cahn 进一步推广。他解释说,这个想法的根源是社会项目的资金已经枯竭。以时间为基础的社区货币在其2000年《千年宣言》报告中得到了联合国的大力支持。
  • Ripple 虽然不是严格意义上的相互信用,但仍然是一个完全基于信用的网络,类似于 Bob在 Alice 和 Charlie 之间充当可信的中间人。(XRP加密货币只是为了向中央中介节点支付服务费。)
  • 位于意大利撒丁岛的B2B相互信用网络 Sardex 诞生于2008年信用违约危机的废墟中,当时撒丁岛经济陷入深度萧条。Sardex 允许企业在没有足够的欧元的情况下继续进行交易,并在过去11年里为2900家企业提供了3130万欧元的交易。
  • Trade exchanges,自称是B2B的易货网络,根本不是真正的易货。它们只是相互信用。国际互惠贸易协会IRTA估计,2019年,40万家企业参与了140亿美元的贸易交换交易。

歇息

这里是第一部分的结尾。你了解了在五千年历史中钱的演变,我为你感到骄傲。我们从人类文化早期的礼物经济开始,一直演变到承诺经济,并了解到在我们所有其他货币实验中,承诺经济从来没有真正消失过。最后,我们探讨了相互信用,一种将承诺变成通用货币的方法。

我对相互信用感到兴奋,因为我把它看作是一座桥梁——与我们当前的经济实践相兼容,但又能以一种不同的方式开展业务,这或许能帮助我们摆脱当前衰退的、掠夺性的、剥削性的现实。。

货币方面的激进创新值得采用激进的技术,所以下周我将介绍构建分布式应用程序的框架Holochain,并解释如何使用它来构建相互信用货币。我认为这是一个近乎完美的匹配;与客户端/服务器和区块链相比,Holochain让我们更接近于自我主权的点对点交互的理想世界。我认为这是建立一个自由的、人民驱动的再生经济的必要条件。

使用的照片来源于文森特·博塔在Unsplash上的发布

Equalizer的DEX探索:治理代币的智能分发

从SushiSwap分叉Uniswap之后,各种swap数不过来了,不少的Swap只是简单拷贝SushiSwap的流动性挖矿的代币分配机制,导致这些swap高开低走,甚至走向死亡螺旋。目前流动性超过1亿美元,日均交易量超过3000万美元的swap,除了传统的Uniswap、Balancer、Curve之外,只剩下SushiSwap,其他的Swap还在追赶的路上。

DEX领域现在进入需要创新的阶段了,单纯的拷贝很难持续下去,其中的创新包括跟NFT的融合、利用layer2的技术等。Equalizer也是采用了AMM模式的DEX。它有什么新的改进值得我们关注?

人工调整的代币分配机制

目前各种Swap的流动性挖矿中,基本上都是由开发团队来决定哪些代币对的流动性池可以获得治理代币的奖励。这导致一种局面,可以获得奖励的代币仅仅限于部分流动性池,而其他为DEX做出贡献的流动性池则无法获得相应的激励。

目前Uniswap上仅有4个流动性池可以获得奖励,它们分别是ETH/USDT;ETH/USDC;ETH/DAI;ETH/WBTC。截止写稿时,Uniswap的流动性为23.8亿美元,其中,这四个池的流动性占比超过87%。

(Uniswap上可以获得激励的四个代币池代币,Uniswap)

不仅Uniswap,SushiSwap和Balancer也有类似的情况。目前Sushiswap上可以获得SUSHI代币奖励的流动性池为29个,目前有流动性的代币池大约有50个左右,其中有代币激励的流动性池提供了超过95%的流动性。

(Sushiswap上长尾代币池很难获得代币激励,Sushiswap)

Balancer则采取了白名单和权重因子结合的方式,通过这个模式来控制流动性挖矿的更公平分发。其权重因子跟代币池的流动性总量、代币对的比例、交易费用、交易量等有关系。它主要依靠社区治理来推进。

(Balancer上根据流动性池的权重因子来分配代币激励,Balancer)

Uniswap、SushiSwap以及Balancer采用了这种部分流动性池才能参与挖矿的模式,其初衷是可以理解的。因为它们要防止垃圾代币通过提供流动性来获得代币奖励,担心劣币淘汰良币,担心其整体公平性的问题,担心其业务发展重心和竞争力问题。不过,这也导致了很多长尾的流动性池无法获得相应的流动性的奖励。

这里的问题是,这样的初衷是不是有更好的解决方案?有没有一种只是基于算法的智能分发机制?而不需要通过团队或社区治理进行人工调整。它是更去中心化的快速应变机制。通过这种方式,是不是可以实现更好更公平的治理代币分配?让长尾代币池也可以获得流动性提供的激励,从而吸引更多代币为之提供流动性贡献?下面来看看新的DEX项目Equalizer是如何应对这个问题的?

Equalizer的智能化代币分配机制

Equalizer也是基于AMM的DEX,其交易机制跟Uniswap基本类似,它主要的不同点在于流动性挖矿机制的设计上面。它试图让治理代币的分配更公平更合理更智能更去中心化,回到DeFi的初衷,回到Uniswap的初衷。Equalizer英文意思为均衡器,也可以看出Equalizer项目有自我调整的机制设计之意。

跟Uniswap有自己的治理代币UNI一样,Equalizer也有自己的治理代币EQL。这是Equalizer进行协议治理的代币,可用于流动性挖矿激励。EQL也能捕获其协议的交易手续费价值。

  • Equalizer的价值捕获和分配

在DEX协议项目中,项目可以捕获的主要价值在于交易手续费。不管是Uniswap、Balancer还是Curve都是如此,这些DEX目前捕获的价值不仅位居DeFi前列,也位居整个加密领域的前列。

Equalizer跟其他DEX也一样,也可以捕获交易费用。目前在Equalizer上进行代币兑换,其交易手续费为0.3%。其中的50%分配给流动性提供者,剩余的50%则用于回购并销毁EQL。当然,交易手续费的分配也可以通过治理进行调整。

从Equalizer的手续费分配来看,它将其中的50%(0.15%的手续费用)用来回购并销毁EQL。这是跟Uniswap有较大不同的地方。在Uniswap的0.3%的交易手续费中,其中的0.25%的支付给用户,而剩余的0.05%分配给代币持有人,代币持有人捕获了整体价值中的16.7%,而在Equalizer中,代币持有人捕获了50%的价值。

这种设计,意味着如下几个事情:

– 在Equalizer中,EQL代币持有人从业务发展中捕获价值的效率更高。

– 流动性提供者的手续费收益会相应减少,而挖矿的治理代币收入会提升。

– 如果一段时间内EQL回购并销毁的量大于新产生的EQL的量,EQL会进入通缩。

  • 治理代币的智能分发

Equalizer的代币EQL可以捕获其手续费用,它是由其交易量支撑的。那么,治理代币EQL是怎么分配的?

Equalizer的治理代币EQL没有预挖,没有投资人份额,其代币分配全部通过流动性挖矿分发出去。

具体到流动性挖矿来说,Equalizer是怎么做的?

– 没有挖矿白名单

Equalizer上任何人都可以添加交易对。当该流动性代币池产生了交易量,就可以参与EQL治理代币的分配,而目前在Uniswap上只有4个流动性池可以获得UNI的代币奖励,SushiSwap只有29个代币池可以获得SUSHI代币奖励。在这两个DEX上,大量的长尾代币的流动性提供者是无法获得相应治理代币激励的。如果所有的流动性提供者都能获得相应的代币激励,这是更公平的分配机制。

– EQL代币分配的智能调整

Equalizer的流动性挖矿代币分配是按照交易对的交易量进行智能调整和分发的。它每6个小时进行一次分配比例调整,每次调整会对每个流动性池的挖矿权重产生影响。其挖矿权重的变化跟上一轮中该流动性池回购的EQL数量相关,也就是跟其他交易量的大小相关。

流动性池产生回购销毁的EQL越多,该交易对在未来的EQL的流动性挖矿中的权重就会越高。这种情况下,用户可能会有两个担心,一个是交易量的急剧波动,一个是有人会刷量(包括新开交易对或单个交易对)。

首先来看,交易量急剧变化的情况。Equalizer引入了EMA(Exponential Moving Average)的机制,也就是指数移动平均值机制。它不仅根据当前的交易数据,也会根据历史交易数进行计算,如下图:

二是关于刷量方面的担心,会不会导致不公平的分配?Equalizer的设计融入了博弈机制。如果用户增加了一个新的交易对ETH/XXX,假设其6个小时候内刷了1000万美元的交易量,产生3万美元的手续费,其中的50%返回给流动性提供者,50%回购并销毁EQL代币,那么,作为流动性提供者,可以收回50%的费用,其1000万美元交易量每6个小时的刷量成本为1.5万美元,如果考虑到Gas费用,成本会更高,这里暂不计算。

假设EQL为5美元,这个时候,如果用户在下一轮的代币奖励中,其能够获得3000个EQL的奖励,那么刷量是不会亏的,这里有套利机会。但是,由于每6个小时,各个交易对代币池是需要竞争固定规模的EQL奖励的,这意味着如果套利空间,其他的代币池也会参与进来,这是一种博弈机制的设计,最终会出现一种均衡状态。

Equalizer根据不同流动性池的交易量比例,每6个小时自动调整一次,按比例分配EQL代币,这有点类似于比特币中的算力竞争。在比特币的挖矿中,为了获得区块的记账权,为了获得区块奖励,矿工需要在算力竞争中获胜。而在Equalizer中,这些流动性提供者就像是挖矿的节点,他们可以自己或动员其他人贡献更多交易量,从而在下一个区块出产中占据更高的奖励比例。不过,跟比特币挖矿中只有一个矿工或矿池获得记账权和区块奖励不同,Equalizer中所有流动性提供者都有机会按照其代币池的交易量获得相应的治理代币奖励。

在流动性代币池贡献更高交易量的同时,他们也为EQL提供了费用支撑的价值,也是为系统做贡献。这里有意思的是,不同流动性池的代币激励是每6个小时(后续可以通过治理调整)进行一次奖励调整,而不是通过团队或者社区治理来调整,这种分发模式更智能,调整更快速。

– 平滑的代币减产机制

目前DEX的代币减产机制是有比较大的争议的。尤其是之前Sushiswap曾经推出一周后代币激励剧降10倍的措施,这种粗暴的方法后来被一些不明其理的Swap采用,加速了它们的死亡螺旋。

更合理的代币减产机制应该考虑系统的长期激励,一方面保证目前的流动性提供者有利可图,同时也要考虑后来的参与者有长期动力提供流动性。Equalizer的分发模型是QFS(Quasi-fixed-supply) 模型,它也会在每个生产周期后减半。这点跟其他项目的减产模式类似,不过它的不同点在于其生产周期的拉长。就是说,虽然每个周期其EQL代币奖励会进行减半,但生产周期会加倍,这样拉长了每次代币分配的时长,使得其代币分配本身更平滑。下面是Equalizer将其减产模型跟其他项目的减产模型进行对比的图。


从上图来看,它的减产并不像每周减产一半的项目那么突兀,也不像常数模式那样没有节奏变化,它是一个相对平滑的代币分发机制。与之相对应的是流动性提供者的回报,其代币计价的回报率不会陡然降低,也不会一直向上,它是一个更平缓的增长模式。代币本身回报如果陡然降低,会导致流动性提供者收益的大幅下降,导致流动性会其他的swap吸引。如果代币回报一直向上,它会导致代币增发过快,如果协议无法同步捕获相应价值,会让代币抛压增大,最后可能导致实质的收益率下降,从而也会推动流动性提供者的出走。

具体来说,Equalizer上线后,基于其QFS模型的分发机制,第一轮生产周期时长为2万个区块,大约3.5天,每个区块生产10个EQL代币,3.5天会挖出20万个EQL。减产之后的第二轮时间变成7天,一共挖20万个EQL;第三轮时间为14天,也可以挖出总量为20的EQL。这样,如果平均到每天来看,后面周期每天可以产出的EQL是在逐步减少的。

Equalizer的DEX探索

如果不仅在理论上,而且在实践上也能证明Equalizer的代币分发机制是更合理的模式,那么,它有机会在“长尾代币”的流动性池上获得更多的青睐,从而绕开Uniswap的“马奇诺防线”。

正如上面提到的,Equalizer的代币分配机制是根据用户在上一个轮次销毁的EQL量来进行重新分配的,它根据上一轮的贡献比例进行自动调整。它不是通过团队或者社区治理来调整其挖矿的白名单、挖矿的分配权重等。这意味着它的反应速度更快,分配更少受制于人为的干预,更具有分配的普遍性和更智能化。

如果采用团队或社区治理的模式,有可能出现拥有大量治理代币的个人或团队通过其拥有的代币量对挖矿的白名单或权重进行调整,以推动更符合自身利益的提案的实施。Equalizer目前代币分配机制的好处是,它是去中心化的,人们只能就机制本身进行博弈,暂时无法通过治理或其他手段来操控未来的挖矿计划。

Equalizer的挖矿博弈部分类似于比特币的挖矿博弈机制,这为DEX未来的代币分发模式提供了一种全新的思路,这种思路如果在实践上证明是成功的,它会促使更多的DEX采用这种代币分发机制,并最终成为DEX的代币分发的通用化机制,可以减少人为的代币分发控制,通过智能分发模式来促进DEX的有机增长。

虽然越来越多的团队加入到AMM模式DEX中来,各种微创新会不断叠加。最终来说,创新和运营协同驱动以及更合理的社区治理才能从中脱颖而出。DEX赛道,也会出现多家同时并存的状态,当然,最终来说,真正头部的只有少数几家。

随着更多创新的到来,DEX赛道对流动性和交易量的争夺会越来越激烈,这也会促使各个团队在机制上、可扩展性等方面做更多的创新尝试。这对于整个DeFi的正向发展是好事。

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风险警示:蓝狐笔记所有文章都不能作为投资建议或推荐,投资有风险,投资应该考虑个人风险承受能力,建议对项目进行深入考察,慎重做好自己的投资决策。

投资DeFi的9项基本原则、8个注意事项及7条建议

尽管眼下遇冷,但 DeFi 会再度引爆。近段时间 DeFi 热度稍减,无论从 DeFi 代币价格还是回报率来看,相比盛时都有所回落。不过如果说 DeFi 已入寒冬就显得夸张了。我相信, DeFi 下一波趋势正在蓄力待发。

随着 Paypal 官宣即将支持比特币交易的信息, BTC 价格突破两年来新高。DeFi 的基础仍然健壮,随着硅谷风投机构入场,有评者认为,未来数年内会催动 DeFi 进入泡沫期。

看来硅谷终于发现了 DeFi。相对于加密社区的原住民来说,硅谷的伙计们虽迟但到,无论是 BTC、ETH,还是 DeFi ,他们都来迟一步。但是如果历史启示有参考价值,我们可以说,他们会大肆炒作,并在未来几年制造一个巨大的 DeFi 泡沫。”– 加密分析师 Qiao Wang

不过如同所有的早期行业一样,DeFi 的优点和缺点一样彰显:存在着暴富的故事,有着高收益的机会,但是也同样充斥了谎言、诈骗、盘子和镰刀。参与其中的玩家,不得不多留一份心,提升自个对机会和风险把控的能力,方才不会像莽汉一样,高举火把,穿过火药桶。

今天文章源自 Medium 的一篇文章,聊一聊在 DeFi 行业中玩耍,有哪些经验可供参考,又有什么坑要及时躲避。

CEX 的缺陷和 DeFi 的崛起

随着 Uniswap 这类 DeFi 应用的出现和兴盛,加密资产交易者们可算找到了心仪的玩具。对于中心化交易所插针、作假、暗箱操作等等的批评层出不穷,DeFi 出现了,也得到了加密社区的普遍欢迎和积极响应。

对 CEX 的批评有很多,例如:

  • 变得太强大,成为某项目的垄断者
  • 串谋腐败,收割交易者
  • 操纵资产价格
  • 铸造假币,在交易所流通
  • 内部交易
  • 操纵融资融券以及期权交易
  • 交易抢跑,操纵价格
  • 强制要求客户必须做 KYC 程序
  • 未经你本人同意,将个人资料交给政府机构
  • 高昂抽佣
  • 出现问题时,让用户承担责任
  • 关键时刻插针掉链子

随着 OKEx 最近的事故,或许我们还可以为此加多一条:私钥控制人存在失联风险,无法提币。

综上所述,不难看出去中心化协议越来越受欢迎,许多人期待 DeFi 在下一轮加密货币牛市中发挥关键作用。然而也应该考虑到,DeFi 网络的风险也同样不可忽视。

有人的地方就有江湖,有钱的地方,就会出现骗局。

分散化协议的交易过程允许交易者 24*7 地访问加密市场、他们的资金和新项目。考虑到这一点,我们现在将调查一些安全规则,以帮助在这个诱人的增长领域的交易。

DeFi 协议使得交易者可以持续不断的进行加密资产交易,参与新项目,管理资产。想要参与其中时,尽可能提升安全性,我们得了解一些基本的原则。

9 项基本原则

  • 通过 Twitter 和 Telegram,关注感兴趣的新项目。许多项目会通过这些渠道公布官方信息,尽可能通过官方的渠道对新闻进行核实。
  • 跟进和分析团队的公告。团队是否如期工作,按计划进行?如果有异常,可能表示团队人手不足,规划不周,或者更糟的是,存在跑路的风险。
  • 用来自可信网站的信息,如 Coingecko,或者国内链闻等网站的信息,对电报群内的公告进行比对核实。核查项目的合约地址并不复杂,不过这样一个简单的操作,就可以避免骗子经常打着合法项目的名头,拿假地址欺骗不知情的交易者。
  • 查看对应代币在 Uniswap 的流动性。一些项目尽管已经上线,但在 Uniswap 上并没有增加流动性,这意味着交易员无法及时交易代币。往往这会是个危险的信号,意味着项目方可能要拉升让加密资产交易者接盘。
  • 了解项目成员暗地里的舞弊行为。这种信息往往很难被察觉, 有时候防不胜防。不过在项目代币分发和项目进展过程中出现“意外”时,尤其是在本不应该出错的地方出错,这时候,就要当心留神了。

举个例子,某项目上线时,先进行了三轮私募,只有第三轮分发的代币可以完全解锁。在出售代币之前,团队成员称将通过 Uniswap 提供流动性。不过,后来他们将 200万美元价值的代币流动性资金通过 Balancer DEX 做市。团队成员先是自己购买代币,用机器人抢跑交易,拉升币价。随后,又声称因为在第一轮和第二轮私募中出现了错误,因此,将这些代币取消。

要知道,对项目团队而言,代币分配是最简单的任务之一,有经验的团队很难在这种事情上犯错,有人怀疑,这不过托词而已。后来团队取消原先的代币,在 24 小时内创建并发布了新的代币。再次上线之后,原价发行的代币很快就破发。团队试图抹去操纵价格的痕迹,并抛盘给私募投资者。

  • 核查智能合约。通过对智能合约的发布和验证,可以发现项目的一些端倪。通过 GitHub 可以核验合约,但是,也要注意智能合约延迟发布的情况。如果一个项目只是在发布前 24 小时才发布智能合约,有可能表示项目方有什么东西要试图隐藏。
  • 查询项目细节,如白皮书和网站信息等。这些工作,可以帮你做出判断,看出该项目是否是骗局。

是否准备不足,或者只是市场条件不合适,上线时机并不成熟。还应该列出一些标准,如团队代币的锁仓情况,和团队部分对市场代币流通量的影响。

  • 运用常识。很多山寨土狗项目用食物命名,听上去就很荒谬,这类项目很容易就出现跑路的情况。作为 DeFi 参与者,你的常识应该会告诉你的。
  • 独立思考。要记得,尽管社交媒体很有趣,但是,不要被那些天花乱坠的宣传所迷惑。他们不是你的朋友,他们不是你善意的加密社区同仁,往往他们只不过是将镰刀藏起,随时准备手起刀落的联合收割机而已。

人们很容易在加密信息相关的 Twitter 、博客上自娱自乐。不过想想 Blue Kirby 的例子吧。曾经广受欢迎的 YFI 头号粉丝、Twitter 知名帐号 Blue Kirby, 在 Twitter 上狂热吹捧 YFI 并大玩「 few understand 」的梗,yEarn 创始人 Andre Cronje 也曾向他捐赠了 25 个 YFI。还借势通过 Rarible 平台售卖 NFT 鼓弄新项目 Off-Blue 揽财。从万人迷到跑路的万人嫌,Blue Kirby 只用了三个月时间。不要轻易就把智商交给别人。

8 个注意事项

不要仅凭 Twitter/微博等自媒体上所谓 KOL 的影响就参与投资。许多有经验的交易员仍在通过土狗项目赚钱。他们只是早早买进,然后迅速卖出,所以,不要太轻易就信了别人的故事。

  • 匿名团队的项目,应当警惕,尽管他们或给你好听的说辞。匿名风险是显而易见的,团队随时可以跑路,他们会保持匿名以隐藏自己的身份。当然,这也要自己判断。
  • 对代币流动性供应的机制,多留一份心眼。许多项目半遮半掩,想跑路又不舍得,因此会通过操纵价格的方式,拉升币价,然后高价卖出,给交易者造成巨大损失。代币供应少或者说非锁定的代币流通量少,可能都是些危险信号,要自己仔细分辨。
  • 警惕所谓 KOL 的巧舌如簧。往往是故意如此,好把他们的代币扔给你接盘,因此要警惕。这些代币要么是通过私人出售获得的,要么是为了推销这个项目而免费获得的。对项目的鼓吹是个危险的信号,因为他们这么做时候,往往不考虑项目的资质,只是为了钱而已。要做自己的功课。
  • 警惕项目方团队的画饼 “错过了比特币,就不要再错过 XXX / XXX 就是下一个比特币”这类说辞,应该马上让你警钟敲响。这个项目很可能是从另一个项目复制粘贴过来的,目的是快速获利,快速退出。
  • 如果某项目频繁使用“即将上线”之类的说辞,要警惕了。这可能意味着其实他们没有什么要宣布的,他们只是指望在得到你的投资前,拉下红毯、哄你走上来而已。
  • 有些项目的持币地址少,且其中还有大量的代币处于锁定状态,这类项目要当心。流通代币大量集中在一个或一个团队手里,很可能会让毫不知情的 DeFi 交易者接盘。
  • 还有一种情形,跟上面情况相反:有些项目中有大量持币数量少、但持币数量相同的地址,这类情况也要警惕。可以通过查看代币分配量的工具,拉到列表最后面查看详情。这意味着,开发者通过这种方式让外人看起来似乎有合法合理的代币发售,但是,实际上这些只是幌子。
  • 如果网站上许多拼写错误,要当心了!

7 条经济建议

除了安全因素的影响,DeFi 还有特殊的经济风险需要考量。限于篇幅,我们缩略为这七条建议。

1、年化收益率(APR) 高,可不意味着真实回报率高

APR 怎么样?这是人们首先关注的。许多项目初始 APR 都高到离谱,看起来似乎是增加你收入的好方法。但是先问自己两个问题:

  • 高收益可以持续么?刚开始时候,矿币大量分发、热度高企,挖头矿的收益确实可观,但是,短时间内也会大幅下降。
  • 获得的代币,是否能卖个好价?许多 DeFi 项目中,刚开始大量代币锁定状态导致市值会虚高,但是不久之后价格就会急转直下。

2、使用场景很重要

一个 DeFi 项目的代币,是否真有价值?实际上,许多项目中治理代币的价值被高估了。除了治理之外,还有什么其他的代币用途?

比如,Uniswap 的平台代币 UNI 可以用作抵押物,在其他平台获得借款,这是使用场景的真实体现。这样为 UNI 赋予了额外的价值,然而许多其他的 DeFi 代币,只是一时价格虚高,并没有真实的使用场景支撑,注定了不久就会下跌。

3、警惕未审计的项目

在金钱面前,没有审计支持的信誉,有时候根本经不起考验。要记得检查项目是否由知名的审计团队经过安全审计。项目的代码必须被审计。

比如,曾经 Andre Cronje 透露他和某个正在开发中的项目有关联,人们信任他的良好声誉,也因此投入了大量的资金。不过,项目未经审计,而黑客从项目盗走了 1500 万美金。

4. 计算利润时,记得将 Gas 费用考虑其中

经历过以太坊高昂 Gas 费用的时期,DeFi 投资者们应该对此并不陌生。尤其是涉及到复杂的合约时候,如果交易量小,往往赚到的蝇头小利还不足以覆盖高昂的 Gas 费。计算利润时,一定记得考虑这一点。

5、什么时候进入市场很关键

什么时候开始挖矿?进入的时间点很关键。抢头矿成为了许多人心照不宣的共识,在最初上线的几天之后,市场的收益率往往会开始下跌,如果是此时才留意到该项目的话,要特别当心,免得成为接盘侠。

6、认真考虑无常损失

随着参与做市的代币交易对价格波动,你参与做市的代币对的数量也会变化。无常损失来自于代币的剧烈波动引起,慎重选择做市的交易对,有助于减少不必要的损失。对无常损失的认识,应当成为每个参与 DeFi 的交易者都应当知晓。有一些 DeFi 会提供对比数据,可供查看。在交易池中,长期提供流动性可能会有助于解决这一问题。

7、记得计算项目总市值

刚开始流通量小、代币价格高,而未来几天随着流通代币量增加,DeFi 代币的价格会下降。一个可供参考的方法是,根据 Coingecko 等网站的统计信息,找出来你投资项目的排名,然后根据另外一个类似项目的代币供应量来进行比较,作为未来价格波动的参考。这种计算有助于你从当前项目的虚高假 High 之中冷静下来,因为经过计算后你往往会发现,项目的单价会降到很低。

小结

高速发展的 DeFi, 尽管收益可观,但往往是高风险的游戏。投入之前做好功课管理好风险。只投入你亏得起的资产。只投自己信得过的项目。避免 FOMO。投入一小部分钱,就当做是学习的费用,怀着这种心态参与其中,在 DeFi 项目会更加游刃有余。

跟着专业的人、跟着专业的社区学习,也是有助于避坑的一种高效方式。

-END-

翻译:荆凯。

声明:本文为作者独立观点,不代表区块链研习社(公众号)立场,不构成任何投资意见或建议。

原文:https://medium.com/@StrongWriters/the-dos-don-ts-of-decentralised-protocol-trading-7c06b074c210。

负债60万农村小子,一万赚千万的实盘,一位普通交易员的平凡之路

相信自己的眼睛,而不要相信自己的脑筋。

在开始本文之前,为避免误导新人,讲几句闲话。今天要讲的是一个农村出来的实盘大V,比特皇,我将他所有资料全部系统看了一遍以后进行了梳理,形成此文,从中可以看到他的失败、他的成功、他的技巧、他的心得、他的生活,对于所有要学习合约交易的人应该会有极大的帮助。

但是,交易这件事和赚钱这件事一样,非常困难,大多数人是不行的,我立志成为一名顶级交易员,但目前学了8个月,感觉门都还没入,经常亏损、经常冲动、经常犯同样的错误,但是我知道这是每个人想学交易的人必经之路——失败的痛苦,今天也会在文章比特皇身上看到,所以千万不要把我当大神,我只是和你一样的一个韭菜。
至于为什么学交易呢?我在懵懂的时期就自我发现,觉得自己在币圈就是一个无知的韭菜,成天追逐热点,天天被收割,感觉不对,想找一件有长期价值的事,其实一开始我也不知道对不对,直到最近我看到“带带屯明星”的话,才明白过来,他说,币圈这个游乐场,分成三层,底层玩家靠炒币,盼着项目方拉盘一夜暴富,中级玩家靠交易,把市场作为提款机,顶级玩家靠套利。当然,他的原话更残忍和真实,大家看截图即可。

我的关于交易的文章,不是写给那些原地不动的人看的,那些只把屯现货当为世界唯一真理的人,其实我并不反对,那也很好,但我希望我的文章能给和我一样想学交易的人以启发,最起码让那些即使不想学交易,但沉迷于合约的一点正确的指引——要知道现在合约的体量已经远远超过了现货。
下面开始正文。
一、比特皇是谁?

没有实盘,一切都是耍流氓。比特皇的实盘是公开的,不过他的操作都看不到了。实际上这一点,有一个大V也讲过,币圈因为体量太小,所以很多时候分析师和交易员们确实一定程度上能左右行情,比如半木夏、肥宅等,所以我现在写大V其实也比较慎重,我不想让他们感觉到压力或不愉快。
他的实盘是从一万本金开始的,后面会讲详细的过程和思考、技巧,其中谈到小资金如何赚大钱,和我的疯子战法不谋而合——我也认为80%资金持现货不动,10%的资金用来合约,而且是高倍(注意,不好好看我的文章,高倍就是送,币圈高倍的坑特别特别多,手续费高、强平价高、无法平仓等等,包括三大所在内,我只推荐最高20X。)

可以看到,他的总收益达到了265万美元,也就是近2000万人民币。
下面是他的收益曲线:

可以看到今年以来的一个收益变化,看起来不是特别大,但是实际上由于他和肥宅一样,都是动不动上百个比特币的大仓位,所以真实收益金额很大。

他的实盘收益从377美元起步,中间经历过不少的回撤,但是在大趋势中完美地把握了很多次——注意,交易中没有神的存在,都只是普通人,所以他也有很多的失败,后面会讲。
他学交易其实时间不长,大概只有2年时间,这2年里,他用一万元起步,走的是和其他交易员不同的路,最后赚到了惊人的财富,在最近的一条微博中,他全款帮父母在省城买了房子,吓了父母一跳。
他是这么写的:

最近一段时间没怎么发博,主要是忙着在老家省会看房子。普通农村家庭,父母本来觉得揣着一辈子辛辛苦苦攒的三五十万再加上我再凑点能付个首付就很开心了,没想到当售楼部销售问付款方式的时候我一说全款,父母都惊呆了,当时的表情实在令我难以忘怀。他们一辈子都呆在农村,所处的环境里能在省会付个首付就很不错了,愣是没听过全款的,所以事后一直担心我是不是抢银行了(指非法所得)。因为他们一直到现在都以为我在北京上班,主要收入来源于工资,我只好把这几年的经历大概的讲了一下,听完后语重心长的问我在最难的时候负债五六十万,不绝望吗,是怎么过来的。我笑了笑,什么都没说,也不能说,毕竟年纪再大在父母面前也是一个脆弱的孩子。
每次从老家回来,都会让我做交易变的很谨慎,因为随便一个小波动,都可能是他们一辈子的积蓄。
其实,这里面对于我个人是很有触动的,我因为专做小仓位高倍合约(本金不大的关系),所以对于收益率和亏损率的承受度都比较高,但是我以后面对亏损不妨也这样想一下,比如想一下父母是怎么对待20万的收益或亏损的,会有助于控制回撤。
他现在的生活勉强也算财富自由了,他存了20万U做流动性挖矿,每天收5000元左右。
二、他的亮点战役

我们先看看他的厉害之处,后面再依次讲失败、心得、感悟等。
在9月14日,他提示,时间的流逝有利于多头,如果这个月结束前BTC价格还在9800上方徘徊,那么接下来的行情值得期待。

当时的价格看图上,处于极底的位置,很赞。
10月17日,他提示低位做多:

提到“有人问对现在行情的看法,九月中旬提到过一次十月前不破9800的话后市可期,现在保持这个观点,大概率震荡上行,但是要震多久不好说,因为历史上大多年底没什么像样的多头行情,所以继续在一万多震荡两个月也是有可能的。操作策略的话,低位做多,尽量回避做空,最多套保”。
实际,不止如此,我们还可以看看在下跌行情中他是如何判断的,比如下图,3月8号平多,然后开空,然后312来了……

于是他赚肿了……
其实后来还有很多,包括前不久有一次大跌,他说BTC感觉要凉凉!

我对这一段很清晰,当时我在他说做空的位置进行了抄底。为什么?因为我菜啊,我觉得跌得差不多了,不过还好我已经有止损策略了,在这个小横盘被跌破时,我被止损了,同时,我在后面的交易中,与市场赌气,一路抄底+止损——这个过程可能换一个人,就会出现扛单,但还好我没有,所以我亏了也自豪……

总体还有很多,我就不一一发了,对长线的把握很牛。
三、他的失败
交易就像浪潮,有起有落。他也一样,他也在震荡中反复做错,止损到心态崩溃。
他在4月9日在评论凶真的5000万归零时,说“我17年年底最高峰的时候也有大概700w左右的样子,当时也没有接触杠杠和合约,拿到18年年底就只剩不到一百万了,最后开始玩合约一把归零。靠运气赚的钱终究还是会靠实力亏完的。”
而2019年7月23时,他说“最近做多频繁止损,被狗庄气的我牙疼”,并在7月26日发微博称被“损残了”,并在看到另外一个人的微博中讲合约交易要挑选最佳时机,震荡行情不操作能跑过90%的人时,他感慨为才能不早点看到。
实际上,他还有很多错判,比如4月16日,他长线看空,并认为可能跌破3000(当时我认识的一个比较厉害的交易员认为可能到1600),很明显被“打脸”了,他自己当时比较有信心,还特地置顶了。

下面还有一些截图,是他的全部,他表示已经止损到自闭了,其实都没有发微博,需要慢慢找回信心:


实际上,最近我们还可以期待他的“大作”,他说他会抽时间写一下以前亏成狗的经历,他在10月15日发微博“称:“你们既然这么多人想听我讲以前亏成狗的经历,那我抽时间写一下吧,不要催,写这个就像是揭伤疤,我多花点时间揭,尽量还原的真实一点,痛的彻底一些。另外大家尽量不要私信我赔的有多惨多惨了,看得我心情都有些沉重了,想翻身只能靠自己。”
我们看到,他在对行情的判断也多次被“打脸”。“打脸”这个词韭菜很喜欢用,但是会讲这个词的都是小白,都是不懂交易的。
实际上,再厉害的交易员,长期来看,胜率总是无限接近50%,但“怎么看”和“怎么办”是两回事。
有句话说:“计划你的交易,交易你的计划”,在一次交易中,你认为可能有3倍的利润空间,于是用1倍的本金的止损去做一次,那你对行情的判断即使是33%,你还会是盈利的,所以我一直强调,不要预测行情,无法预测行情,没有人预测行情——我好像每天都要讲这句话很多遍,但是韭菜就是迷信这个,这也是为什么交易的市场骗子最多的关系。
最近我发一条我对于行情判断的微博,有人评论说:“我就不信你一次亏损也没有,怎么不晒一下亏损啊”。我回答是:“恰好相反,我经常亏,胜率不到50%,所以我只是瞎蒙的哈。”——实际上,还有人截图截一部分,来证明我天天在伪装大神,我的评论就不截,很小人。
实际上,我现在很少晒盈利单,确实容易让人误解,比如误解我在说我很厉害——其实我只是就像考了一次好成绩就想得夸奖一样,并没有在说我是宇宙学霸;比如误解合约赚钱很容易,实际上我已经强调过,我学了这这么久,至今无法稳定盈利。
当然,其实从另外一个角度来看,留言的这位网友其实还停留在底层玩家(无贬义,因为我也还是,只是在努力成为中层玩家)的地步,因为从他的话中,可能他倾向于认为会有交易员一次亏损也没有,或者极少亏损,只是那个人不是我。
这世界没有能预测未来的先知交易员,但世界到底是比我厉害的交易员,我现在有点像想要打破门派之见的学徒,一座座山门拜过去,向所有比我认识的交易员学习,期待有一天,自己也能成为一方高人,开宗立派,现在嘛,还是成天被虐。
四、他的交易技巧
他在回答网友关心“他开多少倍时,他先后回答了两次。
第一次:
所以你们直接问我开多少倍杠杆,是没有任何意义的。如果你风险偏好高,小资金图高收益,等一个确定性较高的机会根据止损位杠杆能拉多高拉多高, 你不这样做怎么赚第一桶金。
单利和复利的区别,如果你是做单利,杠杆也可以一直保持一定的倍数。但如果是复利,随着你的资金体量上升,杠杆肯定是要降低的,提高容错率,要不然一次大失误就得推到重来。
还有一点我认为比较重要的,就是遇到大的行情,要敢于重仓操作,因为大行情可遇不可求,只要抓住一波你的资金体量可能就会提高一个级别。
一些熟悉我的老粉们应该知道我实盘这波收益是从1万复利做起来的,第一笔交易就是20倍杠杆做多BTC半个月的时间滚仓到十几万,然后杠杆就逐渐降了下来,资金在几十万的时候一般不超过10倍。做到两三百万的时候,杠杆一般不会超过五倍。目前的资金量我可能一般行情也就开个三倍左右。
以上是我成长过程中的一些心得体会,供大家参考。
第二次:

好多人私信问我一般开多少倍杠杆,下面来说一下。
开多少倍杠杆要取决于以下几个条件:
1.你的风险偏好
2.所开的合约币种
3.合约的资金大小
4.你是在做单利还是复利
5.判断行情的大小。

关于交易的状态,他是这样讲的:
我现在一般做单的状态是这样的,首先观察大势,感觉行情有可能出现一波30%以上波动的机会的时候,耐心等待,只要是有可能出现转折的地方都先开进去,如果行情符合预期,就一直拿着,找合适的机会加仓(这里啰嗦一句,如果说找行情的转折点是有运气成分在里面,那么加仓就完全是一个技术活了,何时加仓,加多少。都特别要谨慎,没有把握的地方宁愿不加。因为加错很容易影响心态。)如果行情没有按预期走,就止损 对冲或者止盈出局,等待下一次机会。这样做有一个弊端,就是经常有可能盈利五个点甚至十个点的单子拿到成本价出局,有时候忙活一个月不断的在坐过山车,止损。但是,只要做对一波行情,就会盈利很多很多。
小资金想做大,我认为最好的方法也是这样的,拿能亏得起的钱,耐心等待盈亏比最大的机会,最少1:10 以上。现在高杠杆的交易所那么多,直接开个四十倍五十倍进去,爆仓止损。错了等下一次。做对了就盈利加仓,只要能抓住一波行情,本金最少能翻十几二十倍。 而不是频繁撸短线,这样只会让你的格局越来越小,眼里只能看到几个点的波动。
他在交易的技术上,写了这样一句话,“要相信自己的眼睛,而不要相信自己的脑筋,被脑筋所动的眼睛充满了成见”。这是他当时学缠论时的笔记,他说这是做交易需要学习的非常重要的一课。
同时,他强调:”我记得以前经常有人问我对btc的基本面消息面怎么看,我说不关注那些,只看k线图,有部分人觉得有点无语。我去年销声匿迹了大半年,一直在反复复盘总结大幅回撤的原因,其中有很重要的一点就是喜欢跟大部分人一样YY行情。就像年初的那波走势,如果不是坚信图表我也不会在9000+因技术面出现转折的信号而全仓位做空”。
但坚持也很重要,他曾这样说:

实际上,讲了这么多,他在去年8月12日,也就是止损很多次后的10多天里,评论“大隐於朝”的微文时说,“很真实,能稳定盈利太难了。”
虽然“大隐於朝”的微文比较长,但为大家收藏本文研究,也一起放上来:
多数人死在没有技术及策略系统上、少数人死在寻找技术策略系统的不归路上、极少数人赢在找到了适合自己的技术策略的系统上。
绝大多数人在一到三年最多不超过五年时间里,就会死在根本没有任何交易系统作为盈利保障的情况之下。他们人云亦云,道听途说,追随高手和热点,但因为没有自己的系统,偶而吃上一两口鱼甚至可能连续吃到多口鱼,但却基本不懂如何用一套行之有效的系统去捕渔,被市场淘汰实属必然。
少部分人认识到这一点,懂得交易系统对其在市场上生存下去的极端重要性,他们研究、学习和测试各种各样系统,但因纷繁复杂各不相同的原因,最后死在寻找交易系统的不归路上。市场对他们最不公平和残酷之处竟然是,在迷雾重重、眼花缭乱的技术系统寻找过程中,迷失了自我,在各种系统的筛选和比较中浪费了无数时间和精力,并且在实战或模拟中不断验证各种各样的系统时不断遭受打击和失败,反省后感觉恍如置身梦境,最后心力憔悴,离开市场。
只有极少数人幸运儿,其思维方式和思想方法与常人远远不同,在寻常的技术和策略中找到他们能够稳定盈利的交易之道,然后将其系统化和实战化,从失败中总结经验教训和成功规律,最终踏着失败者的屡屡白骨,杀出了一条血路,走向了看似偶然其实必然的盈利之路。
更有那些寥寥无几屈指可数的智者,能够在寻常技术的应用和经验总结中,脱颖而出,创新发展出独家盈利秘器和一技之长,最终走向持续稳定的盈利之路。
五、他眼中的币圈与人生
——关于心态,他说:最近读了《十年一梦》,发现像一面镜子,心路历程有点太像了。很认同书中这句话,‘’学好交易技术和知识, 一两年可能就够了, 但是投机者要培养出一个稳定良好的心态, 在修养上达到高瞻远曙,超凡脱俗,即使花上十年功夫,也不算多。‘’我觉得交易就是一场修行,尤其是在期货交易中能否取得一定的成绩跟一个人的性格关联很大,比如易冲动、不理性、胆小懦弱、不善于学习总结、没主见等性格特征的人是不太适合做交易或者说很难取得好成绩的。相反,那些做交易比较成功的人一定是善于思考,被磨平了棱角的人。
——关于学习,他说:“不断的有粉丝私信问我推荐交易相关的书籍,我是真的没读过几本,认真看过只有股票大作手回忆录和缠论,但是读过缠论的你们没发现这个跟天书差不多吗,我也不知道有没有领悟到精髓,反复看的真的只有股票大作手回忆录这本书,就是我微博置顶的这个作者。我交易系统的大部分知识都是一些简单的基础通过实战总结出来的经验,这个不是多看几本书就能学会的,如果这么简单的话那些学霸拿出高考的决心个个出来都是交易高手。而且个人觉得技术分析的书可以看,但是不要陷的太深。大道至简”

上面他的这个方法可以参考我文末推荐的合约神器,其中有一个K线回看功能,你可以坐在电脑前不断预测接下来走势,空想做多或做空,看看自己有没有说对,特别适合练盘感。
——关于人生,他说:“昨晚花了1800+进了知识星球的一个圈子,发现大部分年轻人赚取第一桶金的行业分别是,电商、短视频、社群运营,当然还有币圈。”(所以我一直强调,你想清楚你在币圈怎么赚钱了吗?你确定能赚到钱吗?你确定你的每一天都在进步吗?这些灵魂的问题,尤其是那些成天陶醉于自我的世界里的网络喷子要问自己——真正的追求的人哪里有时候成天去评价别人的“错误”呢,时间就是金钱,聪明人都用它做有用的事去了)
最后,他对于币圈的几位知名交易员是这样评价的,对开1X杠杆输掉5000万的凶真,他评价说:“核心操作逻辑每一条都是致命的,认知不匹配财富,亏完也只是时间问题。(我以前也讲过,不能因为凶真钱多,就说明他懂合约,更不能说他亏掉5000万就代表合约必死,实际上,合约和现货一样,都是少数人赚钱,而凶真的操作,我从一开始就反对,我认为严格的操作系统和盈利目标比他那样1X低倍死扛好太多了。)
而对肥宅比特币,他说:“真是常山赵子龙,浑身是胆。”他也经常点赞肥宅的微博,看得出来他很认可。
对小侠评价是:“除了风控差点还是可以的”,但对小侠跑去炒股,他说“是典型的为了芝麻丢了西瓜”。
在他眼中的币圈,是一个很好的赚钱市场,我看到他的这一观点还挺高兴,我在刚学合约的时候就发现,这真的是新手的乐园,正因为有庄家的存在,行情反而更好控制,如果纯粹是无序的市场心理博弈,其实确定性的机会更少。
他是这样评价币圈的:

“最近有一些从来没有接触过期货的朋友问我原油现在这个价格能不能买,我对这个市场基本上是一无所知的,传统期货应该是基本面大于技术面的,不像比特币合约这种比较单纯的收割机器更容易理解一些。如果这次疫情是金融危机导火索,很有可能现在才是刚开始的阶段,这次单单看美股的下跌速度,已经比08年又快又狠。目前原油这个价格再腰斩一下也不是没有一点可能性,你说你低杠杆拿个两三年,说起来很轻松,绝大部分人是没有这种耐心的。别人恐惧的时候我贪婪,是这样的,但是这种接刀子的钱我是赚不来的,也不属于自己的能力范畴。”